6月18日上午，通信、計(jì)算機(jī)板塊領(lǐng)漲，車路云、PEEK材料、光通信等概念指數(shù)漲幅居前，CPO龍頭廠商新易盛盤中漲超5%。主流ETF中，云計(jì)算50ETF（516630）一度漲超2%，持倉(cāng)股中，紫光股份漲超6%，新易盛漲超5%，中際旭創(chuàng)漲超4%。

產(chǎn)業(yè)新聞方面，AI軍備競(jìng)賽在全球持續(xù)火熱的同時(shí)，模型研發(fā)也從PC端衍生至手機(jī)端：1）海外Apple Intelligence助推蘋果股價(jià)連續(xù)多日收盤創(chuàng)下新高；2）國(guó)內(nèi)上海交大IPADS實(shí)驗(yàn)室發(fā)布手機(jī)大模型推理引擎PowerInfer-2.0。此外，馬斯克宣布明年特斯拉工廠將部署“1000個(gè)，甚至數(shù)千個(gè)”Optimus機(jī)器人，這些機(jī)器人高度智能化，且具備學(xué)習(xí)能力。

天風(fēng)證券認(rèn)為，隨著AI模型向手機(jī)端衍生，以及未來(lái)在機(jī)器人應(yīng)用的逐步落地，未來(lái)AI應(yīng)用的普及與蓬勃發(fā)展將帶動(dòng)算力投入的持續(xù)性。持續(xù)重視AI核心標(biāo)的的投資機(jī)會(huì)：海外線AI核心方向如光模塊&光器件、液冷等領(lǐng)域值得重視；此外國(guó)產(chǎn)算力線如國(guó)產(chǎn)服務(wù)器，交換機(jī)，AIDC等方向或可積極關(guān)注。

云計(jì)算50ETF（516630）標(biāo)的指數(shù)聚焦算力產(chǎn)業(yè)鏈，成分股涉及了光模塊、AI服務(wù)器、數(shù)據(jù)中心、液冷服務(wù)器、算力設(shè)備、數(shù)據(jù)要素等多個(gè)熱門概念。全球AI產(chǎn)業(yè)快速發(fā)展，算力短期或仍供不應(yīng)求，相關(guān)板塊有望深度受益。